沒有負負得正的適用

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臺灣臺北地方法院民事判決　　　　　　　107年度金字第115號

DEFENDANT ARGUMENT:


原告固稱被告計算風險指標值有誤，惟當日被告計算風險指    標之系統設定與平常交易日並無不同，被告依原告帳戶各項    數值計算之風險指標值時所得「-9999.99% 」之結果，係由    於「當分子與分母皆為負值時，系統會將風險指標值顯示為    - 9999.99%」，此為資訊公司呈現「超額損失」之方式。實    則本件不論分母數值多少，風險指標主要是看分子的帳戶總    市值，本件未沖銷選擇權賣方市值為206 萬8,500 元，已明    顯大於權益數2,966 元與未沖銷選擇權買方市值189 萬4,80    0 元之加總，帶入公式計算後得出分子項為-17 萬1,534 元    ，表示原告帳戶中所有期貨與選擇權未平倉部位以市場最後    成交價做全數平倉後，所剩存之價值已為負值，比系爭契約    約定之風險指標25% 更低，已為超額損失，非如原告所稱系    統有誤，該計算結果亦非如原告單純以「負負得正」之數學    概念即可認定。而被告採取合理有效之風險控制方式執行代    為沖銷，未違反善良管理人之注意義務及忠實義務，無任何    過失可言，且依系爭契約第1 條、第10條第1 項第7 款，被    告因遵循期貨相關法令之規定所生之不利益應由原告負擔，    盈虧亦應由原告自行負責。是原告依民法第544 條規定對被    告請求損害賠償，並無理由。